大家好!環(huán)渤海經(jīng)濟圈是我國北方一個大的鋼材流通市場和消費市場，北京和天津是我國鋼材消費量最大的城市之一，那么天津又是北方最大的鋼材流通市場，所以無論從鋼鐵工業(yè)的結(jié)構(gòu)調(diào)整，還是鋼材的需求增長，無論是鋼材的流通服務，還是鋼材市場的信息分析服務都將會在今后的時間里有一個大的發(fā)展和變革，但我今天要和大家談的題目是中國鋼材市場當前的走勢特點和下一步的演變趨勢。
由于時間關(guān)系我先給大家講幾個圖，第一張圖，它基本上能把我國從4月份以來出現(xiàn)鋼鐵市場整體下滑趨勢的國際市場原因看清楚了。美國從去年9月份卷板價格從816美元全球的最高價位一直在下降。歐洲市場從今年一月份開始出現(xiàn)疲軟了，價格也呈現(xiàn)下滑的趨勢。底下黃線是中國的鋼材市場的價格走勢，并不代表具體的價格，但是反映了價位水平。在這種情況下，在今年一季度由于我國的實際價位比較低，當時的國際市場價格高與國內(nèi)市場，我們國家的鋼材在今年一季度國際市場價格大勢回落的情況下逆市而上，中國鋼材價格已經(jīng)貼近了國際市場價格。在這樣的情況下，讓中國的價格支撐國際價格辦不到。幾大洲都在減產(chǎn)保價也未能阻擋價格繼續(xù)下滑。
在這種國際市場運行態(tài)勢下，給中國市場帶來的影響：第一是我們的進口出口態(tài)勢在3月底就發(fā)生了逆轉(zhuǎn)，這一點吳溪淳會長在其早上的報告里面講了每個季度進出口數(shù)字的變化。恰恰是國際市場的演變帶來了國內(nèi)鋼材進出口態(tài)勢的重大變化，我們出現(xiàn)了出口下降，進口增加，凈進口量出現(xiàn)了增長的勢頭。
影響的第二點是，由于我國從鋼材的凈出口重新陷入鋼材凈進口，使高發(fā)期的新產(chǎn)能投放資源壓力全部轉(zhuǎn)入國內(nèi)市場，加劇了國內(nèi)市場供大于求的壓力和價格下行壓力。從凈進口的圖大家可以看出，到了最低點之后我們國家凈進口走勢一直是向上的，特別是8至10月份我們鋼材的出口量只有133、136、166萬噸，這還趕不上我們?nèi)ツ晖诘某隹谒�。我國又陷入鋼材的凈進口。
造成凈進口增加的原因是因為國際鋼材市場的變化和國內(nèi)市場的變化是周期性的變化，而不是短期的變化，這為我們認識后幾個月的市場提供了一個基本思路。從那以后我國的鋼材價格一路下滑。我們蘭各市場研究中心在今年3月份做鐵礦石漲價分析報告的時候，寫了這樣一段話，2005年鋼鐵市場走勢將會更加充滿風險和錯綜復雜，鋼鐵企業(yè)的震蕩將會加劇。為什么會出現(xiàn)鐵礦石漲價，并帶動中國市場鋼材漲價？這個時候你看一下國際背景就可以預感到大事不妙。在這個過程中我們要把握鋼材市場走勢這么幾個特點。
一個是建筑鋼材。這個圖從低點到高點反映了到2005年3月份以前建筑鋼材的長期走勢。板材和建筑鋼材走勢的區(qū)別是什么呢？我們也說了中國鋼材走勢特點其中之一就是板材的走勢和建筑鋼材的走勢不同。在這里它們的共同點，大家可以看，他漲我也上，他降我也降，這恰恰體現(xiàn)了中國經(jīng)濟運行態(tài)勢和國家宏觀調(diào)控的導向?qū)︿摬氖袌鲎邉莸挠绊�。不同點，特別是去年6月以后，建筑鋼材基本上在水平線上運動，而板材在高位攀升。大家今年印象很深刻的是一季度的時候鋼材價格倒掛，但最后還是漲上去了，原因就是因出口增加，國內(nèi)板材資源不足。這是蘭格鋼鐵網(wǎng)信息總監(jiān)徐向春最近畫的圖，但是沒有公布這個分析材料。原因就是因為我們看到了中國鋼鐵市場有一個小幅的價格上漲波動。但是這個圖很能說明問題。這個圖底下的灰線是我們國家的熱卷產(chǎn)量變化圖，變化不是很大。但是看紅色線，我們把8月份的卷板市場資源量和一季度的資源想向比，整整多了100萬噸。如果光從市場看怎么漲怎么降，說不清楚，如果把這個圖表看清楚你就會認識到，中國板材價格回落的原因。
中國建筑鋼材今后也是在供大于求的狀態(tài)下演繹自己的價格振蕩走勢，下一步的走勢正如同我們做2005年鋼材分析和預測的時候所說，今年的建筑鋼材走勢受國家經(jīng)濟運行態(tài)勢以及宏觀調(diào)控的導向影響，現(xiàn)在我們得出的結(jié)論是明年的建筑鋼材市場變動的影響因素還是如此。
板材的特點是這樣，一是國際市場低迷，進出口態(tài)勢依然嚴峻。而國內(nèi)新產(chǎn)能大幅增加，我們國家的新產(chǎn)能增加是7000萬噸。我們國家今年的產(chǎn)能目前已經(jīng)達到了3.97億噸。實際產(chǎn)量要突破3.6億噸。中國今年新的投資項目主要集中在板材上，這也是板材產(chǎn)能資源嚴重過剩的原因，而且這是一個短期內(nèi)難以解決的問題。
二是我還想講一個特點，也是大家需要把握的。今年6月底到7月份的時候中國鋼材市場確實出現(xiàn)了一波上漲行情，這個上漲行情漲幅也不少，建筑鋼材最高漲了300多元。由于連續(xù)幾個月的庫存下降，這種價格回升一直持續(xù)到7月份。但這是如庫存下降等短期因素作用的確結(jié)果。短期因素具有時間短，影響力有限的特點，而且一旦發(fā)揮作用就會向相反的方向轉(zhuǎn)化。例如庫存上升會導致價格下滑，反之也是如此。從那之后價格一直回落到2900，所以我們對于短期因素要有一個認識，在市場的走勢當中我們確實要把握大勢，短線的機遇不放過，你不能說市場下滑你就下滑，要把握短期機遇，但要看到時間有限，上升幅度有限。供需基本因素最終要起制約作用。三是，通過8月以后月份熱軋卷板的市場現(xiàn)象可以看出目前的鋼廠已經(jīng)為爭奪市場份額進行價格競爭，這也是今后市場走勢的一個重要特點。
四是連續(xù)個月的價格下滑，價格從高價位回落，價格風險釋放，價格下降幅度之大，經(jīng)營風險之大是歷史上所沒有的。板材價格下降了2200至3000元左右，這使經(jīng)銷商和鋼廠很難承受。如果你想徹底逃脫“颶風”傷害做不到，只要你往市場里面進，你就擺脫不掉。
下面我想講一下怎么看今后鋼鐵市場的演變趨勢。
一是今后中國鋼材市場走勢。無論從板材還是建筑鋼材來看，基本上是供大于求的狀態(tài)，而且這種供大于求，過去很多材料說庫存增加，實際上并不全面。越是市場嚴峻的時候，社會的庫存是下降的，經(jīng)銷商不敢貿(mào)然訂貨。這個時候鋼材過剩的壓力就轉(zhuǎn)到鋼廠，鋼廠即使增加幾萬噸，庫存增加還是有限。這時候供大于求的產(chǎn)能和資源壓力轉(zhuǎn)向鋼廠。過剩矛盾的焦點就是鋼廠的合同不足。逼著鋼廠降價，降價的目的是搶奪市場份額。所以鋼廠的市場價格競爭會越來越嚴峻。在這樣情況下我們都希望鋼材市場有一個好轉(zhuǎn)。除了供需基本關(guān)系演變趨勢外，有三個變化影響因素需要重視。
第一把握明年的經(jīng)濟運行態(tài)勢。我想給大家說一點，從明年開始我們國家鋼材需求強度和增幅可能有明顯的回落。這一點盡管國外、國內(nèi)研究機構(gòu)得出的數(shù)據(jù)不一致，但是有一點是相同的，既需求強度回落。在這種情況下，我們分析需求增幅回落有幾個理由，一是大家可以看一下今年的投資，我們國家總的投資數(shù)是64800億，投資規(guī)模相當龐大，很難繼續(xù)高速增長，今年固定資產(chǎn)投資增幅達到22%，今后在投資總規(guī)模上肯定要控制，但是不會投資控制的太緊，投資是穩(wěn)定經(jīng)濟一個很有效的手段。二是中國經(jīng)濟投資的增長幅度今年已經(jīng)出現(xiàn)中部增幅最多，西部第二，東部第三。這個態(tài)勢也表明了經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)投資增速回落，現(xiàn)在看一下華東人均鋼鐵消費已經(jīng)達到了600噸，這是發(fā)達國家的標準。再看經(jīng)濟發(fā)展層次，在很多領域已經(jīng)接近國際先進水平了。在這樣情況下每億元投資所帶來的鋼鐵需求必然也要回落。十一五規(guī)劃提出科學協(xié)調(diào)發(fā)展，必然引發(fā)投資方向和投資結(jié)構(gòu)的變化，就這么幾個因素我們看出一個輪廓，鋼鐵需求增幅今后會緩緩回落。但同時我們也要看到鋼鐵需求的因素也有，一個是有利因素，一個是回落因素，平衡點就是鋼材的實際需求增長點，有利因素就是軌道交通、城鎮(zhèn)化建設，百姓的住房建設仍延續(xù)在快車道上。老百姓住房問題當前的癥結(jié)是只看到了各個問題，沒有看到老百姓的小康住房要求與中國經(jīng)濟發(fā)展不協(xié)調(diào)，沒有理順這個社會經(jīng)濟關(guān)系就沒有辦法理順政策關(guān)系。這個問題沒有解決好，目前我們國家的經(jīng)濟適用房的發(fā)展目標，甚至包括土地價格政策關(guān)系，收入購買關(guān)系，消費平衡關(guān)系，解決百姓住房市場渠道關(guān)系等還沒有解決好，因此政策體系的完善還需時日。所以中國房地產(chǎn)報的編輯主任問我，你寫的百姓安居房與經(jīng)濟適用房有什么區(qū)別？我說百姓住房市場建設需要完善政策體系，經(jīng)濟適用房的提法有利于完善政策。明后年能否成為經(jīng)濟發(fā)展的確新亮點，仍然取決于經(jīng)濟發(fā)展態(tài)勢和調(diào)控政策的導向。而建筑鋼材也受到國家宏觀經(jīng)濟形勢的影響，但是明年的經(jīng)濟形勢不會出現(xiàn)急剎車。我們中國特色的社會主義市場經(jīng)濟道路實際上已經(jīng)看得明朗化了。所以明年的經(jīng)濟仍會保持加快發(fā)展，建筑鋼材需求仍會有較大的增長。
第二個問題我說一下國際市場對中國鋼材市場走勢的影響。頭幾年我們不用研究國際鋼材市場，但是現(xiàn)在不行。板材產(chǎn)能集中釋放之后，出口很困難，面臨國際市場的壓力很大。國際市場美國板材價格從今年9月份出現(xiàn)回升給人帶來一種希望。美國的鋼價回升能否拉動國際鋼材市場的回升，現(xiàn)在看并不樂觀。美國就在10月下旬份的時候，鋼材價格走平了。拉丁美洲想把價格拉升20美元，結(jié)果反而下降了20美元，這個問題說明拉丁美洲洲國內(nèi)的市場形勢不好，下行壓力大。為什么中國的出口價格比一個月之前低，就是因為這個原因。二是國際鋼材出口市場競爭激烈。再看一下國際因素，美國現(xiàn)在的進口量也就是200多萬噸，(熱軋卷板)這一點是救不了中國的。而且最近中國鋼材市場的下跌導致了日本和韓國鋼材市場的下跌，所以中國的鋼材市場影響國際市場。很多國際言論都在闡明這樣一個觀點，決定未來國際鋼材走勢的是中國，畢竟中國的生產(chǎn)量是最多的。這里面最大變數(shù)就是在今后的時間里中國的鋼材，特別是板材過剩的產(chǎn)能將以什么方式影響國際市場，這就是它最大的變數(shù)，這一點我們也需要再觀察、做國際跟蹤。從(圖)上看，美國的價格上揚之后，近來價格走勢線又走平了，如果繼續(xù)拉升，市場規(guī)律會起作用。畢竟中國和世界的板材出口價格僅僅在420美元的水平。
我想講一下中國產(chǎn)能過剩很可能持續(xù)較長時間。這對于我們把握市場很有好處。今年這一輪產(chǎn)能我們增長了7000萬噸，我們國家新產(chǎn)能投產(chǎn)并不是現(xiàn)在發(fā)生和能制止的。去年我們投資是1780億，今年投資2000億，其投資周期比較長，形成產(chǎn)能的時候要滯后，所以我們今年和明年都是新產(chǎn)能投產(chǎn)的高峰期。另外一方面我們的需求增長也在回落，而出口近期內(nèi)難有大的變化，在這種情況下，你能認為板材市場短期內(nèi)能走好嗎？供需能緩和嗎？我們已經(jīng)有4億噸的產(chǎn)能了，明年新增產(chǎn)能5000萬噸。我們的鋼材需求飽和點在哪里，如果這個事情兩年前看不清楚，現(xiàn)在已經(jīng)有了輪廓了。2003年四月我在鋼鐵工業(yè)發(fā)展熱點問題大討論的綜述文章中曾經(jīng)說過：我國鋼材需求這兩年出現(xiàn)了快速增長，鋼鐵企業(yè)增加產(chǎn)量，滿足市場需求，無可厚非，那么它的重復建設，盲目擴大規(guī)模的問題存在在哪里呢？我國有800多家鋼鐵企業(yè)，幾十萬噸的要搞到100萬噸，100-200萬噸的要搞到500萬頓，500萬噸的要搞到1000萬噸。這樣用不了幾年，如果企業(yè)這些目標都能實現(xiàn)，對中國鋼鐵行業(yè)和鋼材市場的影響將是災難性的。2003年到現(xiàn)在僅僅兩年多時間我們就趕上了這個災難，因為我們產(chǎn)能的增長實在是太快了。
那么下一步我們的市場走勢面臨一個什么問題。鋼鐵企業(yè)減產(chǎn)很難，新投資的不會減產(chǎn)，有優(yōu)勢的也不會減產(chǎn)。特別是鐵礦石高價格使鋼廠成本拉開了幾百元的差距。這一輪的競爭過程中很可能有企業(yè)要倒閉，。所以現(xiàn)在政府提出要按照市場規(guī)律辦。按照這個規(guī)律走的話，競爭是不可避免的，大家要做好這個思想準備。保持一定競爭態(tài)勢和壓力對于中國鋼鐵行業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整是有利的，對于淘汰落后是有利的。不要指望在市場經(jīng)濟下沒有競爭，大家都賺錢，那不是市場經(jīng)濟，路走不通。不過有一條記住，因為我們的鋼鐵行業(yè)已經(jīng)接近成本線了，有一些小鋼廠不得不停產(chǎn)和減產(chǎn)了。既然已經(jīng)進入了低價位，那么價格下降的幅度就不會有那么大，鋼廠沒有那個承受能力了。所以盡管市場仍然面臨價格下行壓力，但市場價格風險會變小。
經(jīng)過努力和鍛煉，中華商務網(wǎng)一些年輕人已經(jīng)成長為市場分析師，市場信息分析寫的很不錯，馬鋼的丁根也加盟蘭各信息研究。幾個月的努力，我們推出了鋼材市場月度分析報告既《2005年10月鋼材市場分析報告》，大家可以看一下，吳溪淳也給予了很高評價。蘭格鋼鐵信息研究中心還要在網(wǎng)上推出《中國鋼材市場當前走勢和演變趨勢》為專題的長期系列分析。希望鋼鐵企業(yè)和經(jīng)銷商關(guān)注。
今天的會之所以選擇在北京與天津的交界，在相當程度上是中商適應環(huán)渤海經(jīng)濟區(qū)發(fā)展趨勢，在發(fā)展戰(zhàn)略上實施一個大的跨越。，不僅要為北京地區(qū)的客戶服務，也要為天津和華北地區(qū)的客戶服務。北京今年之所以在建筑鋼材走勢上成為國內(nèi)的龍頭，華北五鋼價格策略的協(xié)調(diào)，北京經(jīng)銷商也組織起來，努力穩(wěn)定市場價格，而我們中華商務網(wǎng)為其做好準確的信息服務和市場分析，都是重要的原因。今后我們也希望為天津，華北地區(qū)的客戶做好服務。謝謝大家!
(關(guān)鍵字：環(huán)渤海 鋼鐵論壇 講話)
